中證監部署專項行動 打擊及防範上市公司財務造假

香港文匯報訊（記者 李暢 北京報道）為深入推進和持續鞏固打擊和防範上市公司財務造假工作成效，中國證監會24日部署了2026年打擊和防範上市公司財務造假專項行動。本次專項行動更加突出早發現、強防範、優機制三項目標，一體推進發現、懲處、退市、投保有機銜接等重點任務。

具體來看，在嚴密監管發現網絡方面，專項行動將優化分類監管，加強預警信號常態化監測排查。強化監管大數據倉庫信息查詢，強化財務舞弊監管AI大模型應用。加快建設財務舞弊非現場監測和發現中心，加快建設第三方配合造假監測中心。

在落實嚴懲重罰要求方面，專項行動將堅決落實造假退市、佔用償還、退市不免責的監管要求。堅決向公安機關移送一批涉嫌欺詐發行、違規披露、背信損害上市公司利益的案件線索。

鼓勵保薦審計等積極「吹哨」

圍繞進一步構築公司和中介把關兩道防線，專項行動將切實約束控股股東、實際控制人行為。壓實董事會秘書、獨立董事和審計委員會職責。鼓勵保薦、審計等中介機構及其從業人員積極「吹哨」，對於在發現造假行為時主動報告的，依法從輕或減輕處罰。

在完善綜合懲防長效機制方面，將在全力推進基礎制度建設的同時，優化上市公司監管執法信息統籌發布，提升執法威懾效果；大力推進貫通式一體化執法，提升發現查處效率。進一步發揮投資者保護機構示範引導作用，推動更多代表人訴訟、其他支持訴訟等典型案例落地。完善第三方配合造假問題線索移送機制，加大跨部門信息共享與數據交互，探索更多可複製可推廣的發現、懲處、預防工作經驗。

上市公司財務造假被視作侵蝕資本市場根基的「毒瘤」，也是監管執法的重中之重。據了解，中證監自2024年新「國九條」發布以來，已先後組織兩輪打擊和防範上市公司財務造假專項行動。此前兩輪專項行動重點針對空轉走單虛假貿易、濫用總額法誇大營收、調節收入確認時點粉飾業績等突出問題，累計查辦各類財務造假案件線索263起（含大股東侵佔上市公司資金），已正式作出行政處罰決定107起（罰沒款合計逾33億元人民幣），嚴肅查處了紫天科技、東方集團、高鴻股份等重點案件，東方通、立方數科、長藥控股等18家嚴重造假公司被強制退市。