張宏業 特許測計師、中國房地產估價師

繼去年底特區政府成功主辦「金融峰會」後，「裕澤香江」高峰論壇3月底於香港結束。今次活動吸引全球超過100個主要家族的決策人，以及家族辦公室的高管人員，合共超過400人赴會，成績有目共睹。

論壇的重頭戲是政府發表了《有關香港發展家族辦公室業務的政策宣言》，筆者歸納有以下以大重點：進一步吸納全球高淨值人群、培訓和提升家族財富傳承專業水平服務、深化發展香港藝術藏品市場優勢、落實稅務寬減和便利市場措施、有序發展香港成為慈善活動中心和具體化投資於投資推廣署設立家族辦公室專責團隊（包括慈善、教育服務和相關專業機構和人士的網絡）。

首先是把財政司司長在明年度政府財政預算案中公布的新推「資本投資者入境計劃」具體化說明。建議投資領域在香港上市的股票、香港上市公司及政府（含政府全資擁有或部分擁有的實體發行或全面保證）的債券、認可機構發行的後償債券和合資格的集體投資計劃如投資相連保險計劃。

港具豐富藝術藏品資源

回應特區財經事務及庫務局早前向業界專業團體發出公開諮詢後，《宣言》宣稱已向立法會提交法例修訂，為單一家族辦公室在香港管理的家族投資控權工具提供利得稅豁免，將適用於2022年4月1日或之後的任何課稅年度。稅務局可以裁定家族投資授權工具及家族特定目的實體（FIHV）是否符合資格獲得利得稅寬減。簡單而言，FIHV免稅資格包括必須在香港擁有「中央管理和控制權」、必須由同一家族的關聯人士實際擁有、管理資產不少於2.4億港元和必須不從事一般商業或工業活動。最後一點表明家族辦公室與家族企業有所不同，只管理家族財富增長、傳承，而不扮演一般商業公司的職能。

著名的香港兩大藝博會同時3月舉行，包括Art Basel和Art Central，凸顯香港亞洲區藝術品交易中心的重要地位。香港是世界最大藝術品拍賣市場之一，2021年香港各種藝術成員交易總額超過660億港元。

根據胡潤百富於今年初發布的《2022胡潤至尚優品─中國高淨值人群品牌傾向報告》，珠寶翡翠、名錶及中國油畫名列首三位，香港的三種藏品軟實力非常強勁，包括林立世界各地的名牌珠寶、名錶專門店、眾多的國際級古董及藝術藏品拍賣行及散布於香港眾多區的國際級畫廊。對於高淨值人士，香港的國際藝術與收藏品基建是豐富資源。

星洲投資移民應接不暇

不少行內人士把香港和新加坡比較，筆者把收集的兩地實力列明如下。總括來說，香港從銀行體系總資產（萬億美元）、上市公司數目、股市市值、外匯儲備等等都是完勝的。不過，過去幾年的連串事件包括社會運動及新冠病毒都吸引不少家族辦公室落戶新加坡。根據分析公司Handshakes統計結果，2022年底已有1,500個家族辦公室落戶新加坡，4年來增長54倍，大部分都於2021及2022年發生的。由於增長速度太急，3月初時新加坡政府已宣布「全球投資者入境計劃」將會提高門檻。新訂三類選項包括投資1,000萬坡元（約6,000萬港元）成立商業實體公司，並須僱用30人以上、向指定基金投資2,500萬坡元（約港幣1.5億元）及向家族資產管理公司投資5,000萬坡元（約3億港元），明顯地新加坡的投資移民生意早已應接不暇。特區政府乘時召開家族辦公室論壇，並以《宣言》具體地宣傳未來政策，實是合時宜舉措。

大灣區帶來家辦發展機遇

毋庸置疑，香港發展成為未來亞洲地區家族辦公室中心城市，是佔盡地利的。香港是跟粵港澳大灣區土地相連，而且都是華人為主的地域，在文化、社會、民生各方面可互補不足。近年大灣區發展速度驚人，位列全國前列位置，衍生不少富有家族，為特區發展家族辦公室中心提供機遇。如以經濟總量計，大灣區的經濟總規模已相等於全球第12大經濟體，預計到2030年將達至4.6萬億美元，到2050年人口達到1.4億，肯定大灣區家族辦公室隊伍將逐漸壯大。

隨着內地與香港關口全面開放復常，3月底的特區家辦宣言，內地超高淨值家庭將會赴港生活及建立他們的家族辦公室。除了擁有健全金融市場外，香港還具備各種專業人才，包括金融、法律、會計、全球稅務、藝術交易、慈善、教育、公司管治等等，是現今和未來家族辦公室必須的。筆者早前完成「創新家族辦公室管理與財富證書」課程，認識專業導師及一群相關專業人士，特地向讀者發出「英雄帖」，如有興趣，我們可以攜手投入「家辦」行業，齊來趕上「家辦」專業的行列。

題為編者所擬。本版文章，為作者之個人意見，不代表本報立場。