隨着香港優化防疫措施，以及消費券計劃第二階段發放，香港零售市道進一步回暖。10月零售業總銷貨價值的臨時估計為319億元，按年上升3.9%，當中網上銷售價值更按年升34.7%，反映港人無論在線上線下也「買買買」。學者認為，近年受到防疫限制影響，信貸活動受到壓抑，近期本港放寬措施，使這些信貸活動得以釋放。

環聯亞太區研究及諮詢首席顧問陳源表示，在經歷停滯不前的數個季度後，信用卡作為本港最普及的消費者信貸產品，在新增宗數及應繳款項結欠兩方面均見復甦，而其他無抵押貸款亦維持增長趨勢。儘管私人消費市場尚未回復到疫情前水平，2022 年第三季的信貸需求及供應仍然反映了業界期待已久的消費者信貸活動增長。相信受失業率改善及政府發放之消費券帶動，消費者信心有所提升。

據環聯信貸行業分析報告，第三季信用卡新增宗數較去年同期微跌0.8%，應繳款項總結欠在第三季按年增加3.9%。信用卡貸款新增宗數較去年同期增加21.7%，其應繳結欠按年增加2.5%。

對於信貸及消費活動回升，香港浸會大學財務及決策學系副教授麥萃才認為，過去由於疫情和防疫限制，減少外出導致信用卡使用需求減少，而今年下半年市民外出增加，消費活動自然回升，在去年低基數的效應下，故信用卡應繳結欠出現較為明顯的上升。不過，麥萃才提醒市民應量入為出，勿累積過多「卡數」。

香港中文大學商學院客座教授冼日明則指出，雖然政府推出「0+3」後，對本港零售業料有一定正面影響，但畢竟不少地方已近乎完全正常通關，方便程度與以往相若，不少港人流向海外消費。海外旅客對於香港「0+3」具體流程亦有疑惑，估計因實施「0+3」而來港的旅客不多，對於本港零售行業幫助相對有限，預計今個聖誕節檔期的消費只有個位數增長。